Após falarmos sobre os códigos e períodos de vencimentos, vamos explicar como funciona o contrato futuro de boi gordo e suas características.

Vamos entender como o ativo é cotado o ativo na bolsa, qual o tamanho de cada contrato, qual a variação mínima do preço, entre outras características importantes que são necessárias ter conhecimento antes de operar o ativo.

Quer saber mais sobre como funcionam os códigos do contrato futuro do boi gordo? Acesse este link.

Um contrato futuro possui um objeto, que é o ativo subjacente que está sendo negociado. Neste caso, o ativo subjacente é o boi gordo, mas existem padrões que necessitam ser seguidos.

Quando falamos de contrato futuro de boi gordo, não é qualquer animal que é objeto deste acordo, assim como para outros tipos de contratos futuros de outras commodities.

No nosso caso, o ativo objeto são bovinos machos, com 16 arrobas líquidas ou mais de carcaça e idade máxima de 42 meses.

As cotações deste contrato são em reais por arroba líquida, com duas casas decimais. Como exemplo, podemos observar a cotação contrato com vencimento em janeiro de 2024, de ticker de BGIF24, no painel de cotações do TC (para ter acesso gratuito em tempo real, sem delay, basta acessar a plataforma do TC e realizar seu cadastro).

Quer saber mais sobre como funcionam os tickers deste contrato? Acesse este link.

Na imagem, podemos observar que no momento em que foi printada, a cotação estava em R$254,50 por arroba líquida. Ou seja, ela sempre apresentará este padrão de R$XXX,XX.

Este contrato também possui um tamanho, em outras palavras, o investidor não compra somente uma arroba, ele só consegue comprar uma quantidade pré-definida. Neste caso, o tamanho padrão é de 330 arrobas. Desta forma, neste exemplo utilizado anteriormente, para comprar 1 contrato, é necessário desembolsar a quantia de R$81.015,00 (330 x R$245,50).

Outra característica fundamental é a variação mínima da cotação, estabelecida em R$0,05. Dando sequência ao exemplo da cotação mencionada anteriormente, qualquer alteração deve ocorrer em múltiplos de R$0,05. Portanto, o movimento mínimo permitido é de R$0,05, resultando em variações como R$245,45 ou R$245,55 a partir do preço inicial mencionado. Em caso de maiores movimentações, devemos usar múltiplos exatos de R$0,05.

O lote padrão para negociação é de 1 contrato, diferente de ações, em que o lote padrão é de 100 ações. Ainda, existem informações cruciais que precisam ser detalhadas, como o último dia de negociação e o dia de vencimento. Para os dois casos, sempre será a última sessão de negociação do mês de vencimento do contrato.

Por fim, a liquidação deste contrato é financeira, em outras palavras, não há entrega física do ativo subjacente. Em caso de vencimento do contrato, o investidor não receberá a equivalência física, como as 330 arrobas de boi gordo, como ocorre em alguns contratos de commodities, como o ouro. Em vez disso, a liquidação do contrato é realizada exclusivamente de forma financeira. Isso significa que as diferenças entre o preço acordado no contrato e o preço de mercado são ajustadas financeiramente, sem a necessidade de entrega física do ativo subjacente.

Além das informações de cada especificação dos contratos, o investidor deve ter conhecimento das margens em garantias necessárias para operar contratos futuros. Para isso, entre em contato com a sua corretora. Caso ainda não tenha nenhuma corretora em que opera, você pode abrir sua conta na TC Investimentos pelo link.

Embora os contratos futuros sejam ferramentas poderosas, é essencial utilizá-los apenas se o investidor possuir conhecimento técnico e compreender todas as características de cada ativo. Em caso de interesse em realizar operações sem o conhecimento adequado, é aconselhável buscar a orientação de um profissional qualificado.

Vale lembrar que o Farmnews atualiza, diariamente, os dados dos preços do mercado futuro do boi gordo para os vencimentos em aberto e de maior liquidez. Clique aqui e confira!

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